为规避欧元兑日元汇率下跌的风险，应签署收到欧元、支出日元的货币互换

A.货币互换可以用于规避利率风险

B.收到美元利息，支付英镑利息的一方，为空头

C.货币互换中，只交换利息，不交换本金

D.为了对冲日元（相对于美元）价格下跌的风险，可以签署收到美元利息，支付日元利息的货币互换

A.投资者A每年要支付美元利息5万，收到欧元利息3.6万

B.投资者A每年要支付美元利息4万，收到欧元利息4.5万

C.投资者A在最后一年，除利息外，还要支付美元本金100万，收到欧元本金90万

D.该货币互换协议可以用于规避欧元价格上涨的风险

E.该货币互换协议表明，投资者A预期未来欧元价格会下跌

A.美元

B.港币

C.日元

D.欧元

日元却突然升值。试分析比较欧元和日元的风险大小。

为90万欧元；支付美元利息，利率为4%（一年计息1次），本金为100万美元；互换还剩3年到期。当前，欧元1年、2年、3年期利率分别为5.5%、6.2%、7%（均为连续复利），美元1年、2年、3年期利率分别为4.6%、5.2%、6%（均为连续复利）；当前汇率为1欧元兑1.15美元，则 （1）该金融机构在1、2、3年后将分别收到的现金流为（）（）（）万欧元

A.持有期限为3年的欧元负债，为了对冲持有期欧元兑人民币汇率波动，进行相关的风险管理措施

B.持有期限为5年的日元负债，为了对冲日元汇率波动，降低日元贷款成本，进行相关风险管理措施

C.某金融机构持有期限为3年的美元债券，为了对冲人民币持续升值对未来形成可能的汇兑损失影响，进行相关风险管理措施

D.某制造业公司在竞争某欧元项目，3个月之后知道是否中标，为了对冲远期欧元汇率波动以及项目是否中标不确定性因素，进行相关风险管理措施

A.负

B.正

C.0

D.无法判断

A.美元、日元、卢布、人民币；3

B.美元、欧元、日元、英镑；5

C.美元、欧元、日元、英镑；5

D.美元、日元、卢布、人民币；3

A.港币

B.日元

C.欧元

D.美元

E.英镑

A.美元

B.欧元

C.日元

D.英镑