资产组合的标准差小于组合中各资产标准差的加权平均值。（）

A、仅（Ⅰ）正确

B、仅（Ⅱ）正确

C、（Ⅰ）和（Ⅱ）都正确

D、（Ⅰ）和（Ⅱ）都不正确

当相关系数小于1大于-1时，证券资产组合收益率的标准差小于组合中各资产收益率标准差的加权平均值。()

B、大于

C、小于

D、无法确定

考虑两种有风险证券组成资产组合的方差，下列哪种说法是正确的？

A、证券的相关系数越高，资产组合的方差减小得越多

B、证券的相关系数与资产组合的方差是线性关系

C、资产组合方差减小的程度依赖于证券的相关性

D、证券的相关系数越高，资产组合的方差减小得越多，且证券的相关系数与资产组合的方差是线性关系

下列有关两项资产构成的投资组合的表述中，正确的是（）。

A. 如果相关系数为+1，则投资组合的标准差等于两项资产标准差的算术平均数

B. 如果相关系数为-1，则投资组合的标准差最小，甚至可能等于0

C. 如果相关系数为0，则投资组合不能分散风险

D. 如果相关系数为-1，则投资组合不能分散风险

两个风险资产构成的投资组合。在预期收益与标准差构成的坐标系中，如果相关系数等于1，则为 ；如果相关系数为-1，则标准差可以降低到 。

β概念与下列关系最紧密的是（ ）？

A、系统风险

B、相关系数

C、均值-方差

D、非系统风险

已知股票A的β值为1.2，股票B的β值为1，市场指数组合的标准差为25%，则两证券的协方差为（ ）。

A、0.075

B、0.052

C、0.034

D、0.042

单指数模型中的α的含义是（ ）。

A、系统风险

B、非系统风险

C、超额收益

D、证券实际超额收益减去市场变化引起的超额收益，也称为非市场收益溢价